关税松绑为国产设备腾出空间,北方华创迎短期利好但长期仍需突围
2025-05-12

北
北方华创
正面买入
加自选
中美日内瓦关税调整协议将半导体关税降至30%,短期降低中芯国际等企业设备采购成本,但敏感设备仍受限制。国产设备商北方华创28nm刻蚀机中标率提升至37%,受益于成本优化和国产替代加速。长期面临美国技术封锁、全球产业链分割及价格战压力,关键谈判窗口期在2025年8月关税协议到期前。
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